افتح ملخص المحرر مجانًا
رولا خلف، محررة الفايننشال تايمز، تختار قصصها المفضلة في هذه النشرة الأسبوعية.
حصلت شركة كناري وارف على موافقة حاملي السندات على خطة إعادة تمويل بقيمة 610 ملايين جنيه إسترليني، مع اقتراب المالك الواقع في شرق لندن من نهاية سلسلة من صفقات التمويل عالية المخاطر.
تريد مجموعة كناري وارف، التي تمتلك وتدير أجزاء كبيرة من المركز المالي دوكلاندز في لندن، الحصول على قروض مصرفية جديدة بقيمة 610 ملايين جنيه إسترليني مضمونة مقابل مراكز التسوق الضخمة تحت الأرض من أجل إعادة تمويل سندات مستحقة في عامي 2025 و2026.
ويحتاج المالك، المملوك لشركة بروكفيلد وهيئة الاستثمار القطرية، إلى موافقة حاملي السندات لجمع الديون الجديدة. وقد أعطى حاملو السندات موافقتهم، وفقا لبيان صدر يوم الأربعاء.
السندات هي الجزء الأخير من سلسلة معقدة من الصفقات لترتيب الميزانية العمومية للمالك على خلفية ارتفاع تكاليف الديون بشكل كبير، وانخفاض قيمة العقارات والأسئلة حول قدرة العقار على جذب المستأجرين الرئيسيين والاحتفاظ بهم.
سيؤدي إكمال الصفقة إلى ترك CWG بدون مواعيد نهائية كبيرة للديون قبل عام 2028، مما يمنح الشركة مساحة للتنفس للتكيف مع سوق المكاتب بعد الوباء.
أعلن المستأجرون الرئيسيون HSBC وClifford Chance وMoody's عن خطط لمغادرة العقار، في حين قام مورجان ستانلي وباركليز بتمديد إقامتهم في أماكن أصغر. تتوسع Fintech Revolut إلى مقر جديد في العقار.
لدعم عرض CWG لحاملي السندات، وعدت Brookfield بما يصل إلى 900 مليون جنيه إسترليني من الأسهم لسداد السندين – مع استحقاق ثالث في عام 2028 – إذا لزم الأمر، مما يضمن في الواقع إعادة التمويل.
وقد اختار جهاز قطر للاستثمار عدم المشاركة في التوقيع على الدعم بقيمة 900 مليون جنيه إسترليني، قائلاً إنه قد يفعل ذلك في وقت لاحق.
قام جهاز قطر للاستثمار وبروكفيلد بضخ 300 مليون جنيه إسترليني من النقد في الشركة العام الماضي، وقدما تسهيلات ائتمانية بقيمة 100 مليون جنيه إسترليني، مما ساعد مجموعة CWG على التنقل في مجموعة معقدة من صفقات إعادة التمويل هذا العام على قروض مرتبطة بأصول محددة.
ونظرًا للانخفاض الحاد في أسعار العقارات التجارية، وخاصة بالنسبة للمباني المكتبية، اضطرت CWG مثل الملاك الآخرين إلى سداد هذه القروض لتأمين التوسعات. ولا تزال نسبة القروض إلى القيمة لدى المجموعة ترتفع إلى 53 في المائة، أعلى من هدفها الذي حددته ذاتياً بنسبة 50 في المائة، مع انخفاض قيمة محفظتها.
استفادت محفظة كناري وارف للبيع بالتجزئة والترفيه التي تبلغ مساحتها 1.2 مليون قدم مربع، والتي تبلغ قيمتها 1.2 مليار جنيه إسترليني، من الإقبال القياسي على العقار، الذي وضع نفسه كوجهة تسوق للأشخاص في المناطق المحيطة بشرق لندن – بدلاً من مجرد وسيلة راحة للمكاتب. العمال.
